管理科学学报杂志

参数不确定性下资产配置的动态均值-方差模型

关键词: 参数不确定性  动态投资组合选择  贝叶斯学习  有效边界  

现有关于资产配置的动态均值-方差模型的研究均假设投资者准确知道与资产收益率相关的参数，从而忽略了参数不确定性对投资决策的影响．本文研究引入参数不确定性和贝叶斯学习时的动态均值-方差模型，使用鞅方法求解得出最优投资策略的解析表达式，并导出了均值-方差有效边界．在此基础上，利用中国证券市场的实际数据进行了实证分析，结果表明...

经济周期中商业信用与银行借款替代行为研究

关键词: 商业信用  银行借款  债的期权模型  反周期性  

对商业信用与银行借款之间的关系进行了两个扩展性研究．首先，基于公司债务的两类经典的期权理论，首次尝试导出了违约边界外生给定和内生决定两种情况下银行借款对商业信用的弹性表达式，在理论上得出替代关系和反周期的结论．其次，利用沪深两市1998—2006年上市公司的5354个样本点数据，建立了时变系数固定效应Panel模型，不仅验证了两类重...

时变最优套期保值比估计及比较研究——基于卡尔曼滤波在状态空间模型中的应用

关键词: 状态空间模型  卡尔曼滤波  时变  套期保值比  估计风险  

运用状态空间模型并基于卡尔曼滤波方法对中国铜期货市场时变最优套期保值比进行估计．对OLS、VAR、VECM、CC—GARCH及SSPACE等模型的套期保值效率进行了比较．套期保值效率分别用方差下降百分比和夏普比下降百分比来测度．两种测度方法都表明，基于卡尔曼滤波的状态空间模型明显优于其他模型．该结论对于套期保值期限是稳定的．GARCH模型并不确...

群体支持系统中的自动主持人研究

关键词: 群体支持系统  自动主持人  头脑风暴  主意产生  外部概念支持  

主持人对电子会议的成功起着至关重要的作用．由于合格主持人的稀缺性，以及人类主持人的固有缺陷，使得研究和开发自动主持人成为一项具有吸引力的工作．本研究以主意产生型任务为例，以前人总结的主持人任务为基础，提出了支持电子头脑风暴的自动主持人系统应该具备的功能，并进一步用实验评估了这些功能．用户对这些功能的评估为将来设计更加...

企业电子商务价值创造过程模型

关键词: 电子商务流程  战略规划  it资源  电子商务能力  流程绩效  电子商务价值  

提出电子商务价值创造过程是一个动态的因果关联转化过程，从流程视角建立战略～资源一能力一价值四个维度变量构成的理论模型．突破前人静态“结构化”视角，新型电子商务流程作为连接变量因果关联关系的中介，采用实证研究方法，依据177个企业的流程调查数据，运用结构方程验证了模型的系列假设，发现和总结了三个推进阶段构成的因果关联进程...

电子商务应用能力——理论构建与实证检验

关键词: 电子商务应用能力  电子商务系统能力  电子商务协同战略支持能力  it过程观  验证性因子分析  

为了更好地理解企业间电子商务技术改善供应链绩效需要哪些中间能力以及它们之间的相互关系，基于IT过程观和能力层级观，识别出了三种不同层级的中间能力，即电子商务应用能力、电子商务系统能力及电子商务协同战略支持能力，并构建了电子商务应用能力影响其他两种能力的概念模型．152份来自我国制造企业的有效样本通过验证性因子分析验证了电...

非正式契约与正式契约交互关系研究——基于随机匹配博弈的分析

关键词: 随机匹配博弈  正式契约  非正式契约  契约成本  网上拍卖  

在商业交易中，正式契约安排与非正式契约安排往往是同时使用的，对这两类契约交互作用的分析是契约理论研究的一个新领域．运用随机匹配博弈建立一个契约成本影响契约选择和契约交互关系的模型，将契约交互关系研究从双边重复博弈框架扩展到随机匹配博弈框架下，从而可用其来分析非频繁交易．结论是：当契约成本较低时，正式契约的引入替代了非...

宏观管理与政策学科“十一五”资助分析与“十二五”展望

关键词: 国家自然科学基金  宏观管理与政策学科  资助分析  

“十一五”期间，国家自然科学基金对宏观管理与政策学科的资助格局日益明晰，在推进学科发展、培养科学人才、服务管理实践、拓展国际合作与交流、发表高质量成果等方面取得了重要进展，基本实现了宏观管理与政策学科“十一五”预设战略目标．国家宏观经济和社会发展模式的重大转型，对宏观管理与政策学科发展产生了深远影响，也提出了更高要求...

国家自然科学基金地区科学基金政策效果研究

关键词: 地区科学基金  空间分布  资助成效  

采用国家自然科学基金的相关数据，运用空间统计方法着重考察了地区科学基金的资助成效．结果显示，在科学基金空间非均衡分布的情况下，地区科学基金不仅增强了边远地区基础研究的发展实力，还影响了全国基础研究的空间分布，有效缓解了基础研究资源过分集中形成空间集群的趋势．

第十一届全国青年系统科学与管理科学学术会议暨第七届物流系统工程学术研讨会征文通知

关键词: 中国系统工程学会  学术研讨会  管理科学  学术会议  系统科学  国家自然科学基金委员会  征文通知  物流  

由国家自然科学基金委员会管理科学部和中国系统工程学会青年工作委员会主办、华中科技大学、中国地质大学（武汉）和湖北省系统工程学会承办的第十一届全国青年系统科学与管理科学学术会议，暨由华中科技大学、大连理工大学、东南大学、东北大学、清华大学联合主办的第七届物流系统工程学术研讨会，拟定于2011年9月24日至25日在江城武汉召开。

管理科学学报第13卷（2010年）总目次