财务风险的方法模板(10篇)

导言：作为写作爱好者，不可错过为您精心挑选的10篇财务风险的方法，它们将为您的写作提供全新的视角，我们衷心期待您的阅读，并希望这些内容能为您提供灵感和参考。

篇1

一、企业财务管理存在的风险

（一）企业资金结构不尽合理

企业往往由于筹资决策失误等原因，造成企业的资金结构不尽合理，主要表现在负债率过高。资金结构的不合理直接导致企业财务负担过重，偿付能力不足，企业的发展乏力。很多企业在外表看来经营良好，但其过高的资产负债率将会变成企业发展的严重障碍。

（二）企业销售中赊销比重过大

在企业的销售过程中，一些企业为了达到增加销量，扩大市场占有率的目的，对销售商采取盲目赊销的方式，这直接导致企业应收账款急剧增加，企业的资金都套牢在销售商手中。盲目赊销方式的一个直观表现就是企业对销售商的信用程度了解不足，这容易造成账款的失控，导致账款长期无法收回，时间久了就有成为呆账、坏账的风险。另外，企业资产长期被无偿占用，影响企业资金的流动性及安全性。

（三）对固定资产投资决策缺乏科学性

在进行固定资产投资时，企业领导层的决策过程存在漏洞。例如：对预投资项目的可行性以及预期的收益等缺乏周密、系统的分析；决策者的决策能力较低，或者是决策者所采纳的经济信息来源不够精确，过于片面等，这些都容易导致投资决策失误，直接造成投资项目不能产生预期的收效，甚至是投资成本不能如期收回等后果。

（四）对外投资决策失误，导致大量投资损失

企业的对外投资主要包括有价证券投资、联营投资等方式，这都存在一定风险。有价证券投资的风险包括系统性风险和非系统性风险。由于投资决策者的风险意识比较淡薄，时常引起决策失误以及盲目投资，导致企业产生巨额投资损失，给企业带来严重的财务风险。

（五）企业的存货库存结构不合理

主要表现在存货占企业流动资产的比率过高，而且部分甚至表现为超储积压存货。存货的流动性差在一方面占用了企业大量资金，另外一方面大量消耗着企业必须支付的保管费，导致企业经营成本上升，利润下降。企业为了保证利润，只能提高售价，这又进一步导致货物的积压，形成恶性循环。另外，对于不能够长期存放的产品，企业还面临着成本都难以收回的风险。

二、如何规避财务风险

（一）规避企业财务风险的主要方法

1.实时分析财务管理外部环境及其变化，努力提高对宏观环境变化的适应及应变能力。企业为了达到降低财务风险的目的，可以采取完善财务管理系统，合理设置财务管理机构，聘用业务能力强的财务管理人员，在完善管理规章制度的前提下努力做好财务管理的各项基础工作，同时，对外部经济环境，尤其是宏观经济政策等进行认真的分析，把握其内部的发展规律及趋势，在此基础上制定多套预备方案，真正做到有备无患，实现快速及时调整财务政策及方法的目标。

2.提高财务管理人员的风险意识。财务风险存在于财务管理工作的方方面面，任何一个细微环节的失误都极有可能给企业造成难以挽回的财务风险，财务管理人员必须认识到财会工作的重要性，努力提高防范风险的意识。

3.明确企业财务关系，真正做到责、权、利相统一。财务管理工作中，管理层必须明确企业各个层面包括企业间以及企业内部部门之间的财务关系，主要的手段是：第一，明确各部门在企业财务管理工作中的职权以及应承担的财务职责。第二，在利益分配阶段，应尽量兼顾各方利益，充分调动各方参与企业财务管理的积极性，使企业财务管理积极向前发展。

4.努力提高财务决策水平，避免由于决策失误而产生的财务风险。在所有造成财务损失的因素中财务决策所带来的损失往往是最大的，它直接关系到财务管理工作的好坏。避免决策失误的唯一方法就是采用科学合理的决策机制，在决策的过程中，尽可能充分考虑可能影响决策的各种因素，有条件的话可以采用计算机模拟等科学的决策模型来进行决策。在采纳方案时应避免由于主观臆断而造成错过好方案的机会，对各类可行方案都要进行认真评价，然后择优选用。

（二）防范企业财务风险的技术方法

1.分散法。即通过企业间的合作经营、企业内部的多项经营以及对外投资多元化等方式分散财务风险。对于高回报同时又是高风险的投资项目，小型企业可以采取与其他同类型企业共同投资、共同受益的方式进行共同经营，从而降低单个企业独立承担而带来的巨大投资风险。

在经营过程中可以同时经营多种产品，同类型或者是产业链之中的几个不同产品。这样，企业的某一些产品因滞销而带来的损失可以由其他产品所带来的收益来弥补。

2.降低法。即一种采取相关必要措施努力降低财务风险的方法。在生产经营活动过程中，企业可以通过自主开发，提高自身产品质量、加强产品外形设计，同时开发产品的新功能以及新市场，努力提高产品的销量，降低因滞销而导致的财务风险。

3.回避法。企业在进行财务决策时，应综合评价各种可行方案，同时分析各个方案中可能存在的财务风险，在实现企业经营目标的前提下，选择风险相对较小的方案。

（三）不同的财务活动阶段，规避财务风险的方法

1.筹资阶段风险规避的方法。第一，要加强对自有资金的控制，在对款项的支出进行严格审批的同时，对应收账款进行及时催收。第二，通过充分利用债务资本的杠杆作用以及选择总风险较低的融资组合等方式来努力构造合理的资本结构。第三，将长、短期债务资本进行有机的搭配，防止由于债务还付期过于集中而导致的资金周转问题。最后，要努力提高资金的使用效率，提高企业的经营效率，即使是少量的资金，在高效率的运作下也可以产生可观的收益。事实证明，资金使用效率的提高是企业的偿债能力和赢利能力的根本保证。

2.投资阶段风险规避的方法。第一，采取紧缩的投资策略，只有在资本运转良好的前提下才考虑对外投资。第二，在投资前要对投资项目进行科学的分析评估，拟定合理的投资计划，然后选择最佳的时机及资金进行投资。第三，在投资决策时要对项目进行合理的投资组合。将整个企业的投资项目作一次认真的梳理，包括正在进行的以及将要进行的不同投资品种、不同行业及部门的所有投资项目等，在收益性、风险性二者之间形成一个平衡点，以达到最优组合的目的。

3.资金回收阶段风险规避的方法。资金回收风险主要包括资金不能及时周转和资金流出后不能及时收回两方面。在企业的财务活动中可以通过做好资金的来源、占用、分配以及回收等方面的测算和平衡来规避资金回收阶段的风险，从而达到资金流通安全稳定以及高回报率的目的。

账款的回收控制风险可以通过下面几个方法加以控制：第一是利用合理的评估标准来对经销商进行全面的评估。同时，根据以往的销售记录，对不同的客户予以不同的信用待遇，主要包括不同的信用期限、信用额度以及不同的现金折扣等；第二是对账款回收的情况进行必要的监督，定期整理出应收账款的账目表，分析汇总出可能存在的坏账，并对其可能带来的损失做好充分的应对策略。

4.收益分配阶段风险规避的方法。规避收益分配阶段的风险主要从现金流入以及现金流出两方面入手。企业一方面要对现金的流入实施控制，另一方面要考虑收益与支出的分配政策。以实现企业持续发展为目的，保证合理比例的收益留存及利润分配，实现现金流入与流出的配合与协调，规避该阶段的风险。

主要参考文献：

[1]刘应强等主编．高级会计实务［M］．企业管理出版社，2008．

篇2

风险是市场运营中的一个客观存在体。从企业的初创到企业运营业务范围的扩大等阶段，都会在不同的层面和程度上存在着风险。风险本身的破坏性并不是很大，只要对其进行合理的预防和规避，就可以将其对企业发展的负面影响降到一个合理的阈值范围之内。当前，围绕企业财务风险的控制方法的研究已经有很多。本文尝试从企业控制制度的层面来研究财务风险的控制方法。

一、财务风险类别

目前，关于财务风险的具体内涵，目前在学术界比较统一的说法是将其界定为企业在运营进程中，由于某种或某些具有不确定特性的因素而导致企业的盈利水平下降或者既有的资产结构遭受损失。围绕企业财务风险的来源不同，整体上可以归类为以下几种风险类型。

1.投资风险

企业在利用现有的资金参与某一市场项目时，会存在着由于判断的失误或者市场环境的变化，而导致企业的投资收益没有达到预期的水平。这种投资类型的风险在当前的市场环境中，处于一个高发的态势。在大众中广为传播的辛苦几十年，一夜回到解放前，就是对这种风险严峻后果的阐发。

2.运营风险

这一类型的风险带有很大程度上的人为操作的特色。在企业运营的诸多环节中，由于员工的操作不当，导致企业生产的产品不合格，或者出现了较为大型的生产事故，企业在资产层面遭受重大的损失。例如，今年的8.12天津港的化学物品爆炸就属于这一类型。

3.融资风险

企业在参与市场竞争的进程中，由于资金方面的不足而通过银行或者其它经营机构进行债务融资时，由于在市场收益与债务融资的利率方面存在较大的差距，在款项到期时因为无法及时支付而产生更大的资金流转。

4.货品挤压风险

这一点主要围绕生产型的企业。在生产数量的界定中，由于缺乏科学准确的市场供求信息的研判，大量的产品被生产，在销路未能有效地打开的情况下，企业的资金周转会陷入很大的被动。

总之，基于不同的来源，企业的财务风险可以划分为以上几个层面。当然，在不同行业领域中，其风险类型的划分和界定标准也会存在着一定的差异，但是从其风险的本质层面的界定还是存在着很大的趋同性的。

二、财务风险的基本特征

在企业生产和运营的进程中，会存在着各种影响或者制约企业发展的因子，但是在其是否构成企业的财务风险层面还要通过以下两点来进行进一步的研判。

1.客观性

风险的存在和发生应该是一个客观的过程。换句话来讲，这种风险必须是在客观世界真实存在的。任何虚拟的或者个体主观臆断的所谓风险，都不可以将其界定为风险。

2.不确定性

在财务风险的众多特征中，不确定性是一个重要的特征。这里的不确定主要是指风险存在的时空难以界定，所要造成的损失也难以进行准确的计量。这其中带有一定的偶然性，同时也在很大程度上带有一定的必然性。

3.收益和损失共存

风险是具有两个层面的，企业做出的任何一个市场的举措，在客观上都会呈现出不同的结果。一方面是发展的效果良好，企业在收益层面大大提升。相反，由于风险的产生和存在企业在运营过程当中导致收益的受损。

4.全面性

当前企业的风险可以说是无处不在的，并且由于企业间各个链条链接的日益紧密，其风险所带来的损失在很大程度上带有了一定的连带性。当企业的某一生产流程或者环节出现了比较大的风险危机，企业的整体运营状况都会受到影响。特别是在市场合作体系不断联系的当下，某一行业的风险也会对整个市场的运营产生冲击。这种冲击如果比较大的话，就可能演化为一种比较大的经济危机。

三、企业财务风险产生的原因分析

在企业财务管理中，预防和控制相关的潜在风险是其进行的主旨所在。在分析其风险的控制方法之前，研究其产生的原因将会是一个重要的问题解决路径和突破口。

1.环境因素对企业财务管理的影响

在财务风险产生的诸多因子中，来自环境中的不可控的因素是产生企业财务风险的一个重要的方向。环境是一个比较庞大的系统，单从企业发展来言，其环境主要包括市场环境，社会环境，自然环境等等。在市场环境中，扮演着重要角色的是市场的供需关系的变化。在社会环境上，主要是指企业在生产经营中所需要的一个良好的社会秩序及周遭的法制体系。自然环境主要是指企业在生产过程中是否会遇到一些不可控的自然灾害等。总之，这些客观存在的环境，在一定的角度都会转化为影响企业发展的中重要的有利或者不利的因素。

2.企业资本结构不合理

从企业内部的结构框架来看，企业在资本结构层面的不合理会加速财务风险的转化。例如大量的不良资产的存在会制约企业的稳健发展。在进行资产的转移或者抵押融资的过程中，由于渠道的不合理或者缺乏足够的风险预警导致企业在遭遇突然的市场波动时，陷入很大的财务被动。其主要的表现形式是企业财务资金周转的不畅。企业陷入比较大的运营危机之中。在进行资产结构的研判中，一些企业在进行市场投资和结构性收益所表现出来的过于保守的态势，在很大程度上是一种股权过度集中的结果。在这种过于集中的股权分配态势下，企业的生产和运营的主动性和灵活度会受到很大的限制。例如，企业面对新的市场需求，可以与国际品牌可以进行的强强并购或者联合。这样的具有较好的市场发展前景的企业发展思路，在企业进行实际运营的程序中，却因为股权的控制方过于集中，处于一定创新和发展的一方，很难真正的将这种发展的预想和期望落实到实际的企业操作层面上来，就这样最终失去了一些比较好的发展机会。当然，股权的过于集中，在助力企业进行有效的资产保护等层面，确实发挥着极为重要的作用。但是，这一点应该在今后的发展中，进行有力的调整进而将企业的发展轨道朝向利好的一面上来。

3.企业财管人员缺乏风险防范意识

风险在具体的发生阶段产生的另一个主要的原因是人为因素。这一点随着企业发展的不断深入而不断突出。在一些体制建设不是很健全的企业，这一点有不断升温的态势。对于财务监管人员来讲，其首要的职责是对相关的财务市场信息进行分析和研判。在发展的进程中通过一系列的举措来将这一风险的安全系数提升。但是，在具体的操作层面，由于自身的业务素质及职业道德素质等方面的不足，导致企业相关的工作人员缺乏必要的缝隙防范意识而助长了风险的发生。任何工作在具体的执行阶段都离不开个体的参与，即使在现代计算技术的操作和辅助下，人所发挥的价值和功能依然是不可替代的。在进行内部财务监控体系的具体实操阶段，会计人员的水平在很大层面上会影响并且决定着这一企业内部财务监管工作的运营秩序和运营效果。从微观层面上来看，会计从业人员熟练的业务专业水平和符合行业要求的从业道德水平是检验其是否胜任这一会计工作的重要指标。但是，在理论和一线之间的实践差距是影响他们进行准确判断和数据信息分析的重要因子。

日常需要处理的财务风险分析及防范工作也是由部门负责人根据科室工作人员工作任务量进行妥善安排，因此，内部财务风险分析及防范在人力资源部本身也没有上升到核心业务层次。在当前企业中存在着一个团队建设抓全盘的现象，这种不成体系的风险管理与控制，在具体的操作规程中具有潜在的风险。例如，一旦这个团队领导群体的人出现了思想或者操作上的问题，再加之缺乏制度上的约束与制约，很容易造成不必要的损失。这种在人员数量方面存在的不足和专业素质的不到位，都是当前一些企业在内部财务风险防范方面处于一个较低水平的一个主要的原因。

4.企业没有建立内部控制制度

制度在企业运营的各个阶段都扮演着一个保护机制的作用。企业的内控制度就是企业财务管理的一把安全锁，可以经由必要的程序和环节将企业在市场运营的程式中，最大范围和程度上避免各种因为操作的不善而导致的企业运营财务风险系数的增加。但是，在一些企业虽然在形式上进行了这方面的设计和计划，但是在实际层面的操作中却呈现出了比较大的不足和缺陷。只有从体制和结构上将监管结构的职能和作用进行优化，其在具体的业务监管中的效能才会得到更大程度的体现和发挥。但是，在目前众多的企业结构中，尤其是具有一定的家族性质的中小型的民营企业，在进行内部财务监管部门和机构的设计和安排时，并没有从权责明确的角度出发，将企业内部财务监管部门进行独立设计和划分。在一些企业出现了一套人马，两个机制的现象，一些企业的财务管理的从业人员，也是其监管的人员。这种掩耳盗铃的做法，很难从机制上为企业内部财务监管体系和机制的完善奠定良好的结构基础。因此，从这一角度出发，将企业内部财务监管机制从结构上进行必要的确立和架构提升，是每一个希望通过科学管理来实现财务及企业运营健康发展道理上所必须要实现和完成的一个重要内容。

在上述财务风险产生的原因中，关于具有一定的不可抗力的自然环境方面的因素，在具体的防控方面的效果不是很乐观。但是，基于企业管理和员工操作层面的提升和改善是控制企业财务风险的一条必由之路。

四、财务风险的控制方法

风险的控制在一线的操作和实施阶段，可以根据风险的大小及所构成的威胁和损害而采取不同的应对方法和策略。

1.降低风险法

财务风险具有一定的客观性，因此，当风险突然发生，要充分利用一切的有效的手段来降低风险所造成的损失。防控风险就如同救火，要在第一时间，找到风险产生的根源，从源头上采取措施，避免其风险所造成的损失进一步的加大。在降低风险的进程中，要学会利用资源的整合等方式来实现损失的降低。同时，要做好备案，为今后防范类似风险的发生提供可借鉴和参考的经验或者教训。在企业内部财务监管体系的发展中，经历了从外部到内部，从宏观到微观，然后再到微观，以及从个体到单位然后再到个体的发展过程，这一演进的阶段或者说是步骤的最终的出发点是为了实现行业监管体系的日趋完善。在当今的大数据时代，企业内部财务的监管体系，在格局和运用工具上都得到了质的提升。这种在技术层面的提升和发展是当代计算机技术和财务管理工作交叉补充的结果。另一个重要的发展是在内部财务监管体系的实施标准层面，越来越趋于统一。一些具有跨国经营业务的企业，为了更好的实现国际市场的发展和递进，将其监管的体系与国际同行业的监管体系进行匹配和对接。

2.分散风险法

因为企业的财务风险具有一定的全面性，为了避免多领域，多部门遭受同等的风险冲击，要利用风险分散的方式来减少其造成的潜在的危害。例如，从领导管理制度的层面来看，要贯彻现代企业的民主管理制度，避免由于企业经营者的独断和专裁，导致企业在重大的生产经营或者是项目投资上出现严重的失误。另外，在企业的资金来源渠道上，提倡多元化的发展策略，避免企业产业链及资金链的过分扎堆，影响企业抵御财务风险的能力。

企业的发展，在今后的债务结构中，进行适当比例的划分是一个发展的必然。一个完全没有负债的上市企业在一定程度上并不代表企业发展趋势的一片大好。并且承担的一定的流动资金的压力，在今后的成长和进步中反而会成为影响其向前发展的一个重要的桎梏。因此，经过科学的市场收益计算，将企业资产和负债的比例进行科学的划分，会为企业的发展提供到更多的发展助力。但是需要指出的是，要尽量将流动负债的比例控制在一个较为合理可控的水平，避免因为市场及各种意外的变化而影响着企业的健康运营。

3.回避风险法

在企业众多的风险中，债务融资的风险系数是比较高的。因此，企业在进行资金周转进程中，要尽量减少不必要的债务额度。如果需要可以借助长期债务的方式来降低市场不可控因素造成的影响。另外，在风险系数比较高的投资项目，特别是一些政策和法律层面的态度并不是很明朗的项目，要坚决实施审慎的态度来进行操作，将风险进行有效的规避。经由基本的前期的计算，如何从过程中，将债务重组可能产生的风险控制在一个较为理想的状态，或者将其纳入到一个科学的，系统的风险预警和监控体系之中，其所面临的压力会得到有效的控制。因此，在市场机制的调节和政府的调控的双重引导下，鼓励企业基于优势的互补来实现债务的重组，最大限度的将市场资产的收益降到一个较为理想的水平。

4.转移风险法

篇3

二、化工企业财务风险发生原因

（一）内部原因

化工企业发生财务风险的内部原因主要有三点，分别是：化工企业内员工对财务风险重视度或认识度不够；化工企业内部财务管理体系混乱不合理；化工企业自身内部资金流动周转困难。

（二）外部原因

化工企业发生财务风险的外部原因有很多，其中影响最大的因素就是经济因素，市场发生的经济变化对企业的发展有着举足轻重的影响。

三、化工企业预防财务风险的防范机制

（一）建立并完善化工企业财务风险预警机制

在建立化工企业预防财务风险的防范机制中，首先，需要及时建立财务风险预警机制，这一机制在完善财务管理过程中是首当其冲的，企业应当根据自身实际情况制定财务风险预警机制。同时在企业财务投资方面要相应地加强观察，只有在切切实实的调查分析后，认为投资可行才可以进行资金投资，这就需要企业对内部财务管理严格控制。建立财务风险预警机制能够让企业及时地了解到自身内外部环境的变化，好方便企业及时做出调整抵御风险，只有对财务风险进行实时的监控才能有效地防范，才能让企业在第一时间内做好准备。另外，财务风险预警机制的建立和完善离不开企业内部所有人员的监督和努力，想要机制发挥作用，监控好各个环节是必须要加强企业内工作人员对预警机制的认同感，只有预警机制如期能够发挥作用才能给企业减小损失。

（二）做好财务预算管理

化工企业在防范财务风险的机制中最为重要也是主要的一种机制就是财务预算，只有做好企业内的财务预算才能在面对财务风险时有所准备。财务预算这一机制较为复杂，在对企业即将进行资金流动的项目要预先进行调查，综合项目中未来预估的资金数额、预计收益和周边市场环境等等因素，分析预计收益的确定性与即将到期的债务的数额，也就是说企业在进行财务预算时要充分地考虑到所有可能影响企业发生财务风险点的因素，通过财务预算得出的分析，对未来一段时间内企业资金如何安排，积极地为企业规避财务风险的发生。企业可以主动为财务人员提升自身职业技能和素养，只有在不断的学习中汲取经验才能正确并高效率的对企业未来的财务活动进行预算。

（三）积极调整企业产业结构

化工企业一般都是生产规模比较大的企业，涉及的化工产品种类繁多，在化工企业生产过程中，化工企业都会选择留有部分库存作为保证销售的后备储量。因此，库存在企业资金中占据的份额不小，化工企业产品的竞争市场更新迅速，一旦市场发生变化，销售的化工产品销售率降低，那么库存就不能够及时的销售出去，不能及时的带回相应的收益，可见不合理的产业结构会由于不合理的库存的存在降低可流动资金的收入，继而导致化工企业资金周转发生困难，同时过于的库存不能销售出去，不仅不能带来收益，企业每天还需要为库存投入一定管理资金，这样不仅仅影响了企业的日常生产，也影响了企业的经营，扩大了财务风险发生的可能性。由此可见，化工企业需要及时对自身不合理的产业结构进行调整，为防范财务风险尽一切努力。通过其他化工企业成功调整产业结构的案例来看，只有在正确合理的产业结构前提下，化工企业才能生产出符合市场需求、适应市场潮流的化工产品，才能减少不合理库存的存在，才能给化工企业带来可周转资金，才能规避财务风险的发生。

四、化工企业预防财务风险的防范方法

（一）加强化工企业内部工作人员对财务管理的认识

财务管理想要实施必然需要化工企业内部所有员工的努力，如果员工对企业的财务管理措施满不在乎，不能认真的督促好财务活动的发生，有再好的财务管理机制也是不能起到作用的。因此，为了给员工积极的灌输“财务管理人人有责”的观念，就需要化工企业建立相应的员工奖惩制度，同时化工企业的领导者需要身体力行，给员工做好榜样，财务管理机制的建立是势在必行的。

21世纪是人才竞争的时代，化工企业之间比拼的就是人才，人才是市场竞争中的核心，也是化工企业想要立于不败之地的最主要因素之一。在进行财务人才招聘或者人才选拔时，化工企业应当对财务人才的知识掌握和实际操作情况进行调查，财务人才想要胜任必然需要合格的会计资格和会计素养，能够有自己熟知的会计管理体系，只有能够高效率的运用会计知识为化工企业的发展做出贡献的人才才是企业所需要的，同时财务人员不能局限于一个部门之间的内部交流，需要和其他部门互动，只有多沟通多交流才能更有效地解决问题，才能为化工企业正常的日常生产提供保障。

（二）降低化工企业决策者的决策失误发生率

一项失败的投资会损失化工企业较大数额的流动资金，因此化工企业决策者在对看好的投资项目进行投资前，要做好详细真实的市场调查，财务人员需要正确客观公正的对该投资项目进行财务预算，得出最真实正确的财务管理建议，化工企业决策者应当根据财务部门提供的财务预算数据报告进行决策，理智的对投资项目进行判定，减少错误投资带来的资金损失。

（三）建立并完善化工企业内外部环境信息交流体系

化工企业需要及时的更新市场消息，第一时间获得市场产品销售信息的动向，化工企业需要对自身内外部环境变更带来的信息进行及时的监控，建立并完善内外部环境信息交流体系能够帮助化工企业获得及时、全面的产品竞争信息，为化工企业领导者做出正确的决策提供信息支持。

篇4

有效的风险识别是做好企业风险管理的基础，也是保证企业做出正确决策的前提。这就要求企业应有强烈的财务风险危机意识，针对企业经营活动中潜在的财务风险能够及时的识别出来，并制定出相应的措施以有效防范和应对财务风险，保证企业经营活动正常运行。目前，为了保证企业发展的安全性，加强对企业财务风险识别方法的研究具有十分现实的意义。

一、企业财务风险定性识别方法

企业财务风险定性识别方法主要包括专家调查法、财务风险结构形式识别矩阵以及四阶段症状法。专家调查法就是利用系统程序，拟好调查的提纲，为专家调查提供背景资料，不断征求不同专家的预测建议，最后将专家预测的结果进行汇总，形成一份简易的预测结果报告；财务风险结构性质识别矩阵，主要是根据某项具体的财务风险在企业运营中发生的可能性，结合其对企业可能造成影响的严重程度，判断财务风险的结构性质，将其分为高等级风险、显著风险、中等风险以及低等风险。以此类推，将企业财务风险的结构性质用矩阵进行表示；四阶段症状法主要研究的是企业财务危机，根据企业财务危机的程度，可以将其分为危机潜伏期、发作期、恶化期、实现期四个阶段，每一阶段都有不同的表现。根据表现的不同，判定企业财务危机的严重性，对症下药，提出风险管理的意见。

二、企业财务风险定量识别方法

对企业财务风险定量识别的研究开始于国外，定量识别也经历了好几个阶段，最终形成财务预警模型，为企业财务风险管理工作提供有力支持。第一，单变量预警模型。主要是对单个的财务比率值或者趋势，对企业财务风险发生的可能性进行预测，对单向的财务风险具有很强的识别预测能力。但是单变量预警模型在企业综合财务工作中具有很大的局限性，在预测过程中容易受到主观选择因素的影响。第二，多变量预警模型。就是利用多个财务比率指标，通过加权汇总，形成多元线性函数公式，再通过相应的计算，对企业财务危机进行预测。这种多变量预警模型也经过了不断完善，成为企业财务风险定量识别中关键的技术。第三，Logistic预警模型。多变量预警模型中，采用多个衡量指标对企业经营效益进行衡量评估，对风险识别具有较大的效果，符合自变量正太分布的假设。Logistic预警模型就是在这一基础上建立起来的，采用多个财务指标，对财务风险发生概率进行计算，然后根据投资者以及银行等方面，设定一个风险警戒线。第四，非统计模式预警模型。这种定量识别方式，是在传统统计模型的基础上建立起来，其中神经网络模型就是代表性的模型之一。根据对人体神经网络系统的模拟，重复训练过程，积累学习经验，提高了预警模型的纠错能力，也提升了预测模型的智能化水平。第五，非财务指标财务预警模型。由于根据财务指标制定的预警模型中，受财务信息准确性因素的影响，导致预警系统无法实现事前预警效果。因此，建立非财务指标的预警模型，能提升财务预警模型预测的准确性以及抗干扰性。其中，会计师信息以及公司治理因素都可以作为非财务指标的变量因素。定性识别方法主要是对企业财务风险发生的可能性进行预测，同时判断企业财务风险的结构性质等；而定量识别，主要是根据各项具体的指标，设定风险范围，成立风险预警模型，提高了对企业财务风险识别的准确性。

三、加强企业财务风险控制的对策

风险识别方法主要是为风险防范与控制提供服务的，为提高企业防范财务风险的能力，需要做好相应的措施。第一，不断培养企业风险意识，重视财务风险对企业经营带来的影响，树立全员参与的风险管理理念，动员全体员工参与到财务风险防范与控制工作中。第二，明确企业的战略发展目标。在制定企业发展战略规划的过程中，应该根据市场环境以及企业内部环境，增强战略目标的灵活性。第三，建立完善的企业财务管理监督机制，制定科学合理的企业财务风险监督流程，明确风险管理责任，将责任细化到个人。另外，建立企业风险报表分析制度，按周、月、季度、半年、年等，对企业会计信息、财务信息等进行审核。第四，企业领导层需要提高对企业财务风险识别的重视程度，综合利用多元化的风险识别方法，保证风险能够准确预测，及时将风险扼杀在摇篮中。第五，充分利用信息化技术，对企业财务进行动态化监控，保证企业财务信息渠道的畅通性、安全性。第六，提升企业财务管理人员的素质，一方面提升其业务能力，包括企业财务核算、审核等能力，另一方面注重职业道德教育，培养财务管理人员爱岗敬业、无私奉献的精神，为企业财务风险防范与管理工作打下坚实基础。

四、结语

通过上述分析可知，对企业财务风险识别的方式，不仅有定性的，还有定量的，但是无论采用那种风险识别方式，都必须保证识别方法的有效性，同时在风险识别过程中，建立风险识别与防范意识，及时采取有效的防范与控制措施，规避风险，并将企业财务风险扼杀在摇篮之中，为企业健康发展创建良好的环境，促进企业可持续发展。

作者:黄朝阳 单位:福建东野家具科技股份有限公司

参考文献：

篇5

(1)侧重业务处理功能，忽视信息化对于决策功能的影响。

传统观念中的银行管理往往将财务管理信息化视与先进技术的信息处理等同起来，这种观念实质上是存在一定误区，因而也就导致了只注重财务信息化对于数据的处理功能，而不注重运用财务管理的信息化手段辅助判断和分析银行的财务决策。通过对比我们可以知道，财务管理信息化较以往的财务管理多了信息决策系统和信息分析系统，这样也就使得其具备了为银行风险运作提供参考数据和信息的功能。但是在实践中我们发现，大部分商业银行在运作中并没有充分利用到这一功能。

(2)财务管理的软件功能不够完善。

商业银行的软件开发部门和技术部门一般具有专门的软件专业知识，大多数情况下并不懂得如何使软件的运作更加适应商业银行的财务管理需要，而财务管理人员并没有相关的软件方面的知识，一旦遇到操作上的困难没法及时解决，影响了系统的运行。使得研发和使用相脱节，这样导致的严重后果就是软件的应用功能得不到发挥，财务部门的管理水平上不去的矛盾境地。

二、商业银行财务风险的产生原因

(1)财务信息化管理系统不完善。

商业银行的运作风险存在于各种不断变化的金融因素当中，所以商业银行的相关财务管理人员要根据这些因素制定一个科学合理并且全面的财务信息化管理体制，给财务人员的工作提供一个可靠依据。

(2)会计内部控制信息化系统建设的落后。

随着我国的商业银行的不断发展和完善，商业银行的内部管理制度也在不断的更新和完善。较以往相比已经更加科学化，但是仍然存在很多的问题。主要表现为各个环节的内控制度的相对独立，没有做到各项工作的结合。这样非常不利于内控信息化的建设。

三、商业银行财务风险防范的举措

(1)创建行内的统一数据平台，方便行内各部门统一数据标准。

我国的商业银行要想加强各方面的部门的运作时的联系，使各个部门更有机的结合起来，必须要搭建一个统一的数据平台，形成一个统一的数据处理方式。这样各个部门的数据可以达到无障碍的交流，不仅方便了数据的统计，也密切了各个部门的联系。

(2)建立相关模型库、方法库，逐步完善分析决策。

所谓商业银行的模型库，就是对各类银行运作现象的数据模拟，所谓方法库，就是为系统运行中的各种问题提供解决办法的系统。二者虽然作用不同，但是从本质上来讲二者都是一种相关数据的集合形式。市场上常见的模型主要有这样几种，即商业银行经营计划系统模型以及各种市场动向预测模型。功能模型库和方法库共同为商业银行的系统信息化更好的运行服务。

(3)加强商业银行的外部审计，完善金融监管模式。

我国的审计部门的发展状况还不完善，存在着很大的缺陷，但是商业银行的发展又离不开审计部门的审计工作。这就要求我们要将商业银行的审计工作与国际接轨，采用更新的更先进的审计方式。目前，比较可行的方式是将商业银行的审计工作交付给专门的审计机构来完成，这样可以实现银行审计的专业化，提高准确性和效率。另外，外部审计对于商业银行的重要性还表现在外部审计可以做到将商业银行的整体情况与本行业进行对比，客观的反映银行的运作水平处于行业的层级和水准。管理者可以根据这一审计结果制定银行的财务管理方案。

(4)培养银行财务管理人员的风险意识。

商业银行财务管理的工作人员是直接管理和操作银行财务工作的人员，所以财务人员的专业素养会直接影响银行的运作。要想提高商业银行的风险管理水平，就要加强对财务工作人员的相关培训，使财务人员掌握影响银行的因素，并有针对性的进行操作上的调整。另外，专业的财务管理人员对于风险的预测，也可以很大程度上的防止银行风险给银行的财务造成损害。要将风险管理和风险控制融入到企业文化当中，尤其是财务部门的工作文化中，使得财务工作人员能够从潜意识里形成自动自觉的风险意识。

(5)健全财务管理信息化系统，完善财务风险管理制度。

财务管理制度是财务管理的最重要的依据，也是所有财务活动围绕的中心。所以，健全和完善财务管理制度有利于强化各种财务活动的管理，当然财务风险也包括在内。这种从财务管理的整体入手的方法，也可以有效的防范财务风险。财务管理信息化系统作为财务管理的新形式，可以配合财务管理的人员素质的提高，共同完成财务管理的整体水平的提高。另外，商业银行应该结合自身的发展需要，在共性的财务管理制度上制定一些特殊的有针对性的举措，这样才能更好的发挥财务管理以及财务信息化系统的功能和作用。

(6)加快个人和企业信息数据库的建立和完善。

银行涉及的各项活动中有很多都关系着信用的评价和考核，这种信用和评价的考核可以帮助银行更好的掌握用户信息，可以据此来指导有关的财务管理工作。因此，相关的管理人员要加强信用的考核工作，并应用于各种财务管理工作的分析活动中，以得到更加全面的决策方案。

(7)建立财务预警监控信息化体系。

所谓财务预警系统，就是在综合分析财务的各项资料，结合相关的经济运行规律和理论知识，对一些商业银行的潜在的危机和风险进行预测，以便帮助银行的各种部门做好风险预防工作。当然，预警系统的优点是可以在金融风险发生前做好预防工作和准备，但是它也有一定的局限，它的准确性并不是百分之百，一些情况下会出现预测失误或者偏差，所以要求我们要不断的加强预警监控信息化系统的完善，尽量减少这种预测的不准确性。在财务风险防范中，必须及时分析资料和做防范措施，进行检查和评估，建立财务风险档案，为防止类似风险的再发生提供参考依据。一是要对无法规避和已经发生的财务风险进行记录，便于分析风险发生的原因，为以后的预防做好提前的准备;二是对已采取的风险防范对策进行评估、总结，不断根据实际情况改进不合理的状况，并将其最终方案和结果写入资料库，以备随时提取。另外，要根据国内外金融形势的不断变化，完善财务风险的管理，调险预防的方向，由于财务风险是不断变化的，新的财务风险的出现，旧的财务风险可能减弱或消失，应根据环境变化，对财务风险的防范机制进行动态调整。

篇6

2.财务风险结构性质识别矩阵。根据某项财务风险发生的可能及其给企业经营造成影响的严重性，可以确定出该财务风险的结构性质，财务风险的结构性质可以表示为低、中等、显著、高四个等级（周爱丽，2004）。相应的，可以把企业每一种财务风险的结构性质用风险估计矩阵表示。

3.专家调查法。专家调查法又称为特尔斐法（Delp，是由美国兰德公司的达尔基（N.Dalkey）和赫尔默于1964年正式提出的。这种方法是采用系统的程序，草拟调查提纲，提供背景材料，轮番征询不同专家的预测意见，最后汇总得出预测结果。财务风险专家调查法就是企业组织专家对内外环境进行分析，辨明企业是否存在引起财务风险发生的因素，发现财务风险的征兆，以此预测财务风险发生的可能性。在财务风险定性分析中，一般采用标准调查法，即通过专家对导致某个企业财务风险的形成，同时对所有企业都有意义、普遍适用的原因和问题进行分析。

二、定量分析方法

国外学者对这方面的研究较早，而且这些研究成果主要是用于企业财务危机预警模型的构建。主要经历了单变量预警模型、多变量预警模型、Logistic预警模型、非统计模式预警模型、混合模式及其比较和非财务指标的财务预警模型等几个阶段。 

1.单变量预警模型。单变量（Univariate）分析通常指用单一的财务比率值或者趋势来预测或判定企业财务风险发生的可能性。最早的财务危机预测研究是所做的单变量破产预测模型，他以19家公司为样本，运用单个财务比率将样本分为破产和非破产两组，结果发现判别能力最高的是净利润/股东权益和股东权益/负债两个比率，而且在经营失败之前3年这些比率就呈现出显著差异。但是，这类早期研究仅仅是属于描述性分析范畴（程涛，。Beaver（1966）使用由79家公司组成的样本，分别检验了反映公司不同财务特征的6组30个变量对公司破产前l一5年的预测能力，他发现最好的判别变量是现金流量/负债和净利润/总资产两个比率。在国内，陈静对27家ST公司和27家非ST公司，使用1995—1997年的财务报表数据，进行了单变量分析和二元线性判别分析，研究发现，资产负债率、流动比率、总资产收益率、净资产收益率四项财务指标的预测能力较强。

单变量模型分析较为简单，但不能综合说明公司整体财务状况，在运用过程中容易受主观选择因素影响，出现对于同一公司想选择不同的预测指标得出不同结论的情况，因此，运用单变量模型，指标选择决定此方法运用的成败。

2.多变量预警模型。多变量预警模型，又称模型，即运用多种财务比率指标加权汇总而构造多元线性函数公式来预测财务危机。该模型最早是由开始研究的，他从流动性、获利能力、财务杠杆、偿债能力和活动性五个方面选用了22个变量作为预测备选变量，通过对1946-1965年间33家破产制造企业和33家非破产配对企业的研究分析，根据误判率最小的原则，最终确定营运资产/资产总额、留存收益/资产总额、息税前利润/资产总额、股东权益市场价值/总负债账面价值和销售收入/资产总额5个变量作为判别变量，构建了Z-Score模型。但由于模型的变量并未包含风险概念，也没有考虑企业规模效果，故超过两年以上对于企业危机的预测力大幅下降。Altman，HaldemanandNarayanan（1977）等便加以修正，加入了公司规模与盈余稳定性两个变量，建立Zeta模型。经过实证研究，预测前几年的能力大大提高。

Altman模型提出之后，很多专家对它进行进一步的研究和论证，结合本国企业实际建立了本地股市适用的多元判别模型，如日本开发银行的破产预测模型。我国学者周首华等在Z分数模型的基础上进行改进，考虑了现金流量变动情况指标，选用1977-1990年的62家公司，即31家破产公司和相对应的同一年度、同一行业及相近净销售额的31家非破产公司，构建了一个财务预警新模型一F模型，并以会计资料库中1990年以来4160家公司数据作为检验样本进行了验证，其F模型的准确率高达近70<%，弥补了Z模型的不足。

3.Logistic模型。多变量预警模型考虑了多项指标衡量公司经营的绩效，在分析预测上也有显著的效果，但其自变量通常难以符合正态分布的假设，故后续学者便建立了一些新模型，如Logistic模型。Logistic模型是采用了一系列的财务指标来预测财务危机发生的概率，然后根据银行、投资者等的风险偏好程度设定风险警戒线，以此对分析对象进行风险定位与决策。

美国学者Ohlson（1980）首先运用Logistic模型进行研究。他选取了1970—1976年间制造业105家财务危机公司与2058家正常公司为样本进行研究，结果发现公司规模、资本结构、经营绩效及流动性对企业发生财务危机具有显者的预测能力。继Ohlson之后，Gentry，、CaseyandBartczak、Zavgren也米用类似方法进行研究。

我国在这方面比较有代表的学者包括姜秀华、孙铮等。他们以2000年11月20日为基准点，选取了在沪深证券交易所被实施ST的42家上市公司，同时从两市所有非ST公司中随机选出42家配对公司。在13个原始财务比率的基础上，筛选出毛利率、其他应收款与总资产的比率、短期借款与总资产的比率及股权集中系数四个指标建立Lo-判别模型。该模型在财务危机发生前1年对ST公司与非ST公司的回判准确率分别为88.1%c和80.95%c；线性函数却具有其本身不能克服的两个问题：固定影响假设和完全线性补偿假设。正由于这两个缺陷使得模型的分类和预测能力有限。基于此，齐治平等（2002）建立了含有二次项和交叉项的Logistic模型，该模型可以帮助金融机构、投资者、基金经理们进行财务危机、信用风险预测分析。

这种模型克服了单变量和多变量预警模型中自变量服从多元正态分布和两组间协方差相等的假设的局限性，使财务预警得到了重大改进。但Logistic模型用于企业财务风险预测的缺点是计算程序较为复杂，使用该模型前需要根据企业实际财务数据做大量转换工作。

4.非统计模式预警模型。随着研究的深入和技术的发展，国外在财务失败预警模型方面突破了传统的统计方法模型，建立了一些非统计方法模型，其中较有代表性的是神经网络模型的运用。

神经网络模型是一套人工智慧系统，以模拟生物神经系统的模式，利用不断重复的训练过程，使本身能够透过经验的积累达到学习的效果。Tam和Kiang（1992）应用这种方法对得克萨斯银行的财务危机案例进行预测；Ahman、Mar-co和Varetto（1994）也用这种方法对意大利的企业进行了财务危机的分析预测。由于神经网络模型具有较好的纠错能力，这些研究与以往的线形分析模型相比都取得了较好的结果。

关于神经网络模型应用的研究，杨保安等（2001）将BP 神经网络分析方法运用到商业银行贷款风险中有关财务信息预警信号中，构建了非线性财务预警模式。喻胜华等利用神经网络方法对财务风险进行了识别。该研究表明，网络特征识别的准确率为80%，该网络对财务健康公司的判断的准确率为100%c。杨淑娥（2005）采用BP人工神经网络工具，以120家上市公司作为建模样本，从企业的短期偿债能力、长期偿债能力、盈利能力、资产管理能力、主营业务鲜明程度、公司增长能力6个方面，选取了15个备选财务指标，通过剔除未通过T显著性检验的速动比率、利息保障倍数、应收账款周转率、存货周转率以及资本保值增值率5个指标，将保留下来的10个财务指标作为建模的原始变量，并使用同期60家公司作为检验样本建立了财务危机预警模型。与采用主成分分析法建立的模型对同一建模样本和检验样本的预测精度相比有很大的提高。

5.非财务指标的财务预警模型。以财务指标来建构预警模型，往往容易因财务报表资料不真实，而使财务发生危机的公司在预警模型上无法完全事前预警，因此，考虑非财务指标的加入，希望能够提高预警模型的准确与时效性。在非财务指标变量使用上，大致可分为公司治理因素（如交叉持股、股权结构、董事会组织、管理变量等），以及会计师信息等。Gilson（1989）认为高层管理者如CEO总经理或总裁等离职也可以作为财务危机的指标，他以1979年至1984年共381家发生财务危机的公司为样本，发现52%公司的有高级管理人员异动之情形而正常公司只有19%。Shumway（2001）以会计变量和市场变量两类变量应用Logistic模型进行研究，结果表明运用会计和市场两类变量可以提高破产公司预测的准确性。

国内这方面的研究还较少。叶银华等（1997）指出关联方股权交易是一种权益问题，并由此推论，关联方股权交易比率愈高，利益输送愈严重，隐含伤害公司生存的可能性愈高。其2002年的研究又指出，公司治理不佳的企业，控制股东会出现持续伤害公司价值的行为，亦即挪用资金及非常规关联方交易，将减少增强公司竞争力的投资，而危及公司生产力及获利能力，若控制股东没有考虑上述现象，则其所决定伤害公司价值的金额过大时，会增加公司产生财务危机的概率。

三、小结

篇7

一、资产变现能力

企业在日常生产经营中所形成的债务负担，不论是长期债务（随着时间的推移也会变成短期债务）还是短期债务都需要企业用流动资产来偿付。企业流动资产越多，非流动资产越少，流动资产中的流动资产越多，变现能力就越强，企业偿债就越有保障，企业所面临的财务风险就越小。因为在企业资产结构中，诸如固定资产、无形资产等非流动资产变现能力较弱，流动资产中的存货变现能力较弱，应收账款有发生坏账的可能，都会降低企业的偿债能力，进而加大企业的财务风险。

二、债务结构比重

企业在生产经营中根据需要可能既借入短期债务诸如短期借款、应付账款、应付票据等，又取得长期债务诸如长期借款、应付债券以及长期应付款等。短期债务是企业现实的财务负担，而长期债务是企业未来的财务负担，对现实影响有限，但随着时间的推移长期债务也会逐渐变为短期债务，形成企业现实的债务负担。因此，企业的债务结构中，流动负债占企业负债总额的比重越高，长期负债在负债总额中所占的比重越低，企业面临需要偿还的债务就越多，债务负担就越重，无法偿还的可能性就越大，企业所面临的财务风险就越大。

三、资产运营效率

企业在生产经营中需要不断地运用所拥有的资产进行加工服务来获得利润。从非流动资产来看，固定资产利用越充分，无形资产使用越多，企业的生产能力就越强，盈利能力就越有保障，企业偿债能力就会增强，企业所面临的财务风险就越小；对于流动资产，企业存货的周转速度越快，存货变为现金的次数就越多，存货周转的天数就越少。应收账款也是如此，应收账款收回的速度越快，应收账款变为现金的次数就越多，应收账款周转所占用的天数就越少，发生坏账的可能性就越小，企业收回的现金越多，偿债能力就越强，企业所面临的财务风险就越小。

四、盈利能力分析

企业盈利能力通常是指企业在一定时期内赚取利润的能力。利润是衡量一个企业能否存在的重要指标，也是企业追求的最终目标。对于企业来说，短期债务的偿还需要更多的流动资产做保障，而对于长期债务来说，主要是通过企业未来赚取的利润来偿还的。从利润的构成来看，营业利润是企业在日常生产经营中通过销售商品或提供劳务取得的，是企业利润的主要组成部分，具有稳定性和持续性；而营业务收益是在生产经营以外偶发因素带来的，不具有持续性，因此，企业的利润中营业利润越多，营业利润在利润总额中所占比重越大，企业盈利能力越强，盈利质量就越好，长期债务的偿还能力就越强，企业面临的财务风险就越小。

五、发展趋势分析

篇8

【关键词】

行政事业单位；财务风险；风险防范；风险管理

改革开放以来，我国社会经济得到了飞速发展，现在正处于高速发展阶段，加之全球经济一体化进程加快，我国财务管理风险逐渐加大，在这种情况下就要求行政事业单位必须要充分发挥自身的职能作用，为国家经济发展保驾护航。然而由于各种不确定性因素的存在，行政事业单位难以合法、有效地获取并使用财务资源，难以充分承担起社会职能，最终导致我国财务管理风险逐渐加大，行政事业单位财务风险管理的优势和不足也日益凸显。针对原因找寻进行财务管理风险控制的办法，加强行政单位财务风险管理势在必行。

一、行政事业单位财务风险的内涵

风险也就是说事物的危险性，所有的事物都具有消极被动和积极乐观这两面。在人们的日常生活中有各种各样的风险，其发生的几率可以通过一定的途径来降低。行政事业单位财务风险则是行政事业单位在进行各项财务活动时，由于各种各样的因素影响而导致的财务管理中所面临的一些具有危险性因素的问题。财务风险的含义主要包括三个层次：一是，未来结果与预期编制预算和收益效果向偏离；二是，财务活动未来结果预算可能会带来一定的损失；三是，财务活动未来产生的结果具有不确定性[1]。由于行政事业单位的组织目标为提供公共产品和服务，不涉及盈利、负债、筹资等，属于非营利性组织，因此其财务管理与企业财务风险有所不同，具有自身的独特性，其重点不是收益或者净利润，而是财务资源的依法取得和使用。要想从根本上对行政事业单位财务风险进行防范和管理，就必须要对其根本问题进行深入的挖掘。

二、行政事业单位财务风险防范及其管理中存在的问题分析

（一）财务管理人员风险意识较低

财务风险存在于财务活动的各个环节。行政事业单位作为一个非营利性组织，其组织目标是提供公共产品和公共服务。行政事业单位财务工作人员对单位的工作性质缺乏正确的认识，认为单位与个人利益关系不大，财务风险应由国家承担，对财务管理缺乏参与意识，在工作中不谨慎、不用心，核算分析及问题考虑中存在一定的局限性，从而导致财务管理能力较低，财务风险高，容易给我国经济造成损失。

（二）部门责权利缺乏明确性

行政事业单位的发展目标不是为了获取利益或者增加自身的财富，如果不能对此有正确的认识则会导致财务管理人员在制定目标时难以确定，并且对目标的重要程度认识也难以统一，从而导致单位在发展过程中的投入不确定性增加，分权管理的操作难度也大大增加，部门的职责难以划分，考核评价也难以界定和实施，容易使单位失去公信度[2]。

（三）财务风险缺乏监督

行政事业单位的财务风险监督主要可以分为两种方式，一种是外部监督，一种是内部监督。从外部监督来说，一方面，我国没有完善的监督机构，职务分散性强，重复率高，监督力度低，监督效果差；另一方面，各部门为了维护自身利益，在财务审查中存在披露虚假会计信息的问题，从而致使相关部门难以对违法行为进行处罚和管理[3]。从内部监督来说，行政事业单位还美欧建立比较完善的、约束性强、操作性强的监督体系和监督机构，而主要是根据某种考核矿机来评价财务风险，从而导致内部监督流于形式，难以起到有效监督作用。

三、加强行政事业单位财务风险防范及其管理的方法对策分析

（一）提高财务管理人员风险意识

行政事业单位违纪的主体主要有主管财务的领导和具体的财务人员，单位财务管理工作与领导有着非常紧密的联系，主管领导指使会计人员错误的做家长或者办理一些业务，或者存在一些包庇现象，大大提高了财务风险[4]。在这种情况下就要求必须要通过相关法规理论水平和职业道德水平这两个层次来提高财务管理人员的专业素质，从而有效预防职业犯罪。另外，行政事业单位还需要定期对财务人员进行培训和考核，以保证他们对财务的各个环节要求及规定有更加深入的认识。

（二）明确财务风险管理原则

行政事业单位财务风险管理原则有两个方面：一是整体性原则，财务风险管理人员在进行财务风险管理中必须要结合单位自身的风险承受能力，全面考虑各种风险，分析可能带来的损失，从而制定有效的管理策略；二是，全员参与原则，行政事业单位可充分调动员工参与风险管理的积极性，及时发现风险并给予应对，避免给单位正常工作造成更大的影响[5]。

（三）提高行政事业单位的财务风险监督力度

要想加大财务风险监督力度，必须将外部监督和内部监督结合起来才能最大限度的发挥监督作用。在内部监督方面，要强化财务管理内控制度、增强内部审计，各项职责落实到个人，并积极鼓励财务管理部门各成员间相互监督，使其主动履行监督职责；在外部监督方面，相关部门要制定更加完善的监督和惩罚制度，加强对单位财务管理的动态跟踪，从而能够及时发现风险，并给予应对，也可进行突击检查，有助于促进会计信息披露的真实性的提高[6-7]。

四、加强行政事业单位财务风险研究的意义

由于当前财务风险的研究主要集中在企业单位，对行政事业单位财务风险管理研究的文献较少，更没有一套完善的财务风险控制机制，因此，对行政事业单位的财务风险研究不可能一蹴而就，一步到位，我们只能循序渐进，逐步发展。就研究行政事业单位财务风险本身来讲，它具有如下现实意义：

（一）有利于树立正确的风险意识。不论是管理人员、财务人员和内部审计人员，还是行政执法人员，熟悉风险存在的区域及相关的业务活动，明确自身哪些行为可能导致风险产生，如能及时有效地识别、控制与防范风险事故，减少风险损失，都是非常必要的。

（二）有利于建立、健全内部财务管理制度。可以督促系统内部各单位建立、健全财务风险的评价和控制机制，实现科学决策，合理防范和化解风险，建立财务风险预警系统是财务管理制度创新的必然选择。

（三）有利于实现单位的财务管理目标。加强行政事业单位财务风险控制，有助于提高行政事业单位资金的使用绩效，实现预算资金效用最大化，促进行政事业单位的健康发展。

（四）有利于促进行政事业单位财务管理学科体系的完善，推动财务风险管理理论与研究方法的丰富和创新。

五、结语

总的来说，加强行政事业单位财务风险防范和管理有助于帮助单位更好的建立内部财务管理制度，实现单位财务管理目标和预算资金效用最大化，提高单位资金使用绩效，促进单位财务管理学科体系的完善，为单位的健康发展保驾护航。行政事业单位要想有效避免财务风险，必须要树立正确的风险意识，财务管理各个环节的人员都要明确和熟悉风险存在的区域和相关业务活动，明确可能会出现的风险事件，从而更好的识别、防范和管理风险。

【参考文献】

[1]王丽娟.行政事业单位防范财务风险的几点思考[J].时代经贸,2014,(5):96-96.

[2]林玉华.财务内控制度与财务风险防范的探讨[J].财会学习,2015,(16):5-6.

[3]王咏梅.试论行政事业单位财务风险管理与防范[J].现代经济信息,2014,(13):317-317.

[4]赵金鼎.浅析行政事业单位财务风险的防范与管理[J].科技创新与应用,2014,(9):256-256.

[5]李红梅.初探行政事业单位财务风险的防范与管理[J].新财经（理论版）,2014,(1):357-358.

篇9

前言

我国房地产在20世纪80年代兴起，经过了将近30年的发展历程，其自身的整体实力逐步加强，更为重要的是为我国国民经济的发展做出了重要的贡献。现今情况下的中国房地产企业也面临着一系列的问题，有些房地产企业负债率很高，这样一来对房地产企业来说承担着重要的财务风险。这个问题成为了房地产企业不能不解决的重要问题。他直接制约着一些房地产企业的发展。

一.房地产企业财务风险的基本内容

房地产企业的财务风险是指该企业在财务管理中所面临的风险。其形成的原因是指房地产企业在财务管理策略中不稳定性的因素产生的[2]。房地产企业财务活动的主要内容是对财务风险进行控制。房地产企业在发展过程中会进行资金筹措的等融资活动，这是房地产企业发展的起点，但是这个过程中由于对财务的管理不当，会使房地产企业带来极大的财务风险，产生房地产的融资风险。融资风险的产生是有众多原因的，其中包括国家经济环境的变化、国际金融市场的变化、资本市场供求的 变化等等原因，这就加剧了融资风险的不可测性。当然如果进行管理项目的投资不当时，也会出现投资风险，这也是财务风险的一部分。同时在房地产企业日常的经验活动中，如果没有进行很好的处理，也会出现日常性财务风险，这个是由日常财务管理引起的。当然还有流动性财务风险等等各种各样的财务风险存在。

二、房地产企业财务风险生成的机理

（一）越来越恶劣的房地产融资环境

从2009年开始到现今，受国家政策的影响，各大、中、小型银行开始对房地产企业进行贷款限制，这样导致房地产企业从银行获得金融支持的力度越来越小，房地产企业也不断的面临着发展的困难[3]。有可靠数字统计，在2011年的时候，全国房地产企业一共贷款了7000多亿元，同比仅仅只增长大约为7%。比较前五年的增长率大为下跌了20%。但是当年房地产投资增加依然保持着高速增长的状态，同比增加有大约30%，投资额已经达到了房地产企业向银行贷款的3倍以上。这是一个很可怕的数字，房地产投资不断上升，但是房地产企业向银行的贷款确大幅度减少，可以通过这些数据想到，房地产企业面临了多大的资金困难。从2011年开始，银监会开始不断的出台一些政策要求严抓房地产企业的贷款风险，严格限制房地产企业从违法途径吸收资金，贷款的防范政策不断加强等等，这些都致使房地产企业的融资环境不断恶劣[4]。从国家政策来看，房地产企业主要从国家贷款的方式，已经不复存在了，房地产企业只有不断的扩展自己的融资渠道，才能改变融资困境。

（二）房地产企业道德风险的加大

对房地产企业道德风险的理解，主要是讲在房地产企业的经济活动中，当事人可能由于手中有权力和资源，所以按照自己的意愿从事一些能对自己产生好处，但是不利于别人或者团体的行为。房地产企业中存在着委托，这是产生道德风险的一个源头，如果房地产企业不能发现其中的问题，那么就会错误的进行策略规划，进行错误的投资，这样一来就会产生财务风险。因此房地产企业有必要加强道德风险的控制。

（三）筹措资金的风险性加大

房地产企业在面临发展时，会大力的利用各种途径筹集资金，进行大胆的借贷。房地产企业一般会利用财务杠杆进行资金流通规划，但是如果这个杠杆利用不当，资本结构调节不合理，那么房地产企业极有可能出现资金流动不畅，甚至不能筹备借贷资金的利息，这样筹资风险就出现了。这个风险是房地产企业面临的主要风险。房地产企业可以通过财务杠杆来增加负债，调整资本结构。这样会增加普通股盈余变异性越大，在面临普通股盈余变异性越大的情况下，财务风险就越来越大。

三、房地产企业财务风险控制的方法

（一）房地产企业该提高财务风险的控制意识

房地产企业在几十年的发展过程中，开始趋向成熟，而且房地产企业对我国经济建设产生了重要的作用，也是地方城市发展的主要经济动力。面对这样的形势，一些房地产企业认为在未来很长的一段时期内，房地产企业不会出现大的波动，更不可能出现崩盘的情况。而且房地产企业的融资也是主要从银行和民间进行融资，这样一来，致使房地产企业更没有财务风险意思。但是在中国国情下，房地产不能过快的发展，这样对中国经济也不利，中国政府不会置之不理，因此房地产企业老板，应该看到这一点，加强财务风险的控制意识。

（二）平衡引导资金

在房地产企业的财务风险中，资金链接风险是重要的内容。大多数房地产企业发生财务危机可能都是因为资金链接上出了问题，因为房地产企业是资金密集型企业，缺乏资金的支持，房地产企业就没有了基础和发展的动力[5]。但是非理智的快速扩张在一些房地产企业中还是大量存在的，可是如果一旦失去控制，资金链接供应不上来，那么就会带来致命性的打击，使房地产企业短期内崩溃。因此房地产企业应该更加注意资金风险链接的控制力度。

四、结语

中国还处在改革的时期，发展房地产行业依旧是大势所趋，但是要让房地产行业健康的发展，就要正确的引导房地产企业进行财务风险的控制。只要这样房地产企业才会正常的成长起来。

参考文献：

[1] 周婧，杨小青.我国现行反向购买会计准则的缺陷及合理性分析[J]. 长沙理工大学学报（社会科学版）.2013（02）

[2] 李建文.后金融危机时代我国房地产企业财务风险评价及其防范研究[D]. 云南大学.2011

篇10

【中图分类号】 F275.5 【文献标识码】 A 【文章编号】 1004-5937（2017）04-0070-05

一、引言及文献回顾

高新技g企业的发展已经成为我国经济主要的推动力和增长点，创新和转化科技研发成果是高新技术企业提升竞争能力的核心内容。从研发所需的人才成本、高科技设备到投入市场前的临床测试环节，每一项都需要企业投入大量资金，并且从研发到市场销售需要较长的周期，因此，资金周转和融资问题较为突出。高风险和高收益以及股权融资严格的条件限制加剧了企业权益融资的难度；考虑到资金杠杆的作用以及资本成本，债务融资成为重要的融资途径。而债务融资双刃剑的特性导致企业财务风险的评价和监控工作显得尤为重要。生物制药行业作为我国重点发展的高新技术行业之一，具有高风险和高回报的行业特征。由于外部经营环境的变化和融资特性以及各种难以预计或无法控制的影响因素的存在，进一步加剧了企业的财务风险。因此，无论从公司管理者角度还是潜在的投资人角度而言，正确评价和监控企业的财务风险至关重要。Zmijewski[1]引入Probit回归模型进行财务危机预测，结果表明双变量Probit模型能够较好地降低样本选择引起的偏差问题。王庆华和杨杏[2]以深交所上市并发行公司债的制造业为样本，采用多分类Logistic回归探讨了财务风险影响因素，研究结果表明，偿债能力、盈利能力和现金流量情况及发展能力显著影响企业财务风险的大小。巩斌[3]从企业的偿债能力、盈利能力、运营能力和成长能力构建了企业财务危机综合评价体系，并运用数据挖掘技术进行了分析。章细贞和张琳[4]在研究企业并购对财务风险的影响中采用Z指数度量企业的财务风险。高琳[5]针对生物制药企业的特殊行业性质，运用因子分析法构建生物制药企业财务风险控制模型。陆家玉[6]针对医药制造业生产经营活动中的财务风险进行分析，并将实际财务数据带入Z计分模型和F计分模型中，通过简单的数据统计得出F计分模型更适合我国医药制造行业。综述所述，国内学者分行业特征对企业财务风险的研究逐渐趋多，并逐步运用相关模型进行财务预警和风险评价管理。其中，企业财务风险的评价采用了多纬度的财务指标，但指标权重的赋值多采用了主观性较强的层次分析法，甚至直接给出权重，从而影响了评价的可信度。近年来熵权法和TOPSIS方法相结合用于管理科学领域的综合评价越来越受到关注[7-8]。熵权法作为一种客观赋权方法，可以根据矩阵本身的数据信息确定各评价指标的权重，能够有效避免人为判断的主观随意性，使权重系数更加客观合理；TOPSIS方法是一种多目标决策的综合评价方法，它可以通过函数曲线将评价方案与理想方案之间的整体相似程度反映出来，客观真实地体现不同方案之间的差距。企业财务风险的综合评价既符合多纬度客观量化的评价指标又具备多属性的评价特点，但截至目前的文献中尚未发现该方法用于企业财务风险的综合评价。鉴于此，本文尝试在运用熵权法对评价指标客观赋值的基础上，结合TOPSIS多属性决策方法建立生物制药企业财务风险评价模型，并对选取的样本进行量化风险评价，同时为具有客观性和多属性决策特点的综合评价提供一种可行、有效的方法。

二、影响财务风险因素角度构建风险评价体系

企业财务风险的形成不仅与筹资活动紧密相关，而且与企业的管理水平和发展战略也密不可分，生物制药行业的资本投入特征进一步加剧了企业财务危机的发生概率。虽然影响财务风险的因素多种多样，但无论是企业外部环境因素的变化引起的财务风险，还是公司内部治理不善引起的财务风险，最终均在公司的财务状况中体现。因此，本文结合前人对财务风险评价指标的相关研究，从以下几个维度归纳并构建了评价指标体系。

企业的偿债能力是评价财务风险的直接财务指标。一般来说，企业的负债越多，杠杆作用越明显，能够增加企业的价值，但同时也会加大企业的财务风险。吴娜[9]运用因子分析法研究表明，及时调整负债结构和资产结构的比例，将有效地预防财务危机。加强企业资产的管理能力，提高资产变现能力的同时挖掘企业资产增值的潜力，有利于增强企业的抗风险能力。陈明灿[10]通过剖析青岛海尔股份有限公司的财务风险，得出资产利用效率低是导致企业财务风险的重要原因。企业的盈利能力和未来发展能力是企业持续经营的保障，也是企业经营成败的关键，盈利能力越强，未来成长性越强，则抗风险能力越强。鲍新中等[11]运用变量聚类和COX比例风险模型验证了偿债能力、盈利能力、成长能力等相关指标对企业财务风险预警具有重要的作用。如果企业现金流量的不确定因素越多，则企业的财务风险越大，现金流量信息为企业评价和监控财务风险提供了可靠的依据。Gentry et al.[12]在财务预警研究中强调了现金流量指标的判别能力。庞明和吴红梅[13]采用多元回归分析法对现金流与财务风险进行了研究，结果表明经营活动现金流增长率显著影响企业的财务风险。本文综合考虑财务风险的影响因素，遵循完整性、独立性和定性与定量相结合的评价原则，兼顾可操作性的思路，分别从企业的偿债能力、营运能力、盈利能力、成长能力和现金流量五个方面构建企业财务风险评价体系。如表1所示。

企业财务风险评价体系确定之后，应该考虑评价指标的赋权问题。众多的文献采用了具有主观性的层次分析法进行赋权，或者直接给出权重，而这样的权重结果必然影响企业财务风险评价结果的科学性和可信度。由表1可知，企业财务风险评价指标均为量化指标，为避免受人为主观的影响，本文选用具有客观特性的熵权赋值方法，从而使得评价结果更加真实可信。

五、结论

高新技术企业具有高投入、高收益和高风险的特征，公司的财务风险受到经营过程中多种因素的影响，最终体现在公司的偿债能力、营运能力、盈利能力、现金流量状况以及未来的发展。本文从综合视角构建了企业财务风险综合评价体系，运用熵权的方法对多个评价指标客观地确定权重，避免了主观意识对指标重要程度的影响；结合TOPSIS多属性决策方法构建财务风险评价模型，并以上市公司为样本对该模型进行了检验。算例应用结果表明，基于熵权TOPSIS模型的企业财务风险评价方法能够客观有效地反映企业财务风险，为生物制药企业财务风险评价提供了一种新的方法，进而对企业选择融资方式以及其他行业财务风险的评价工作提供借鉴。

【参考文献】

[1] ZMIJEWSKI M E. Methodological issues related to the estimation of financial distress predication model[J].Journal of Accounting Research，1984，22（1）：59-82.

[2] 王c华，杨杏.基于多分类Logistic回归模型的企业财务风险影响因素探析[J].财会月刊，2015（18）：64-68.

[3] 巩斌.上市公司财务危机判别综合评价分析――基于数据挖掘技术[J].山东理工大学学报（社会科学版），2014（1）：15-18.

[4] 章细贞，张琳.企业并购对财务风险的影响――基于管理者过度自信视角的实证研究[J].技术经济，2014（3）：90-95.

[5] 高琳.生物制药企业财务风险预警问题研究[D].山东财经大学硕士学位论文，2013.

[6] 陆家玉.医药制造业财务风险研究――基于经营管理角度[D].西南财经大学硕士学位论文，2014.

[7] 罗佳，张坤.熵权基点决策法在绿色施工评价中的应用[J].湖南科技大学学报（社会科学版），2015（5）：88-92.

[8] 朱乾，徐淑琼.基于熵权TOPSIS法的社会网络节点影响力评估研究[J].南京航空航天大学学报（社会科学版），2016（1）：42-45.

[9] 吴娜.上市公司资产结构与负债结构的财务预警模型研究[J].经济研究参考，2012（11）：86-92.

[10] 陈明灿.企业财务风险成因分析及防范对策――以青岛海尔股份有限公司为例[J].财会通讯，2013（29）：117-120.